Управление портфелем ценных бумаг — что это? Портфелем ценных бумаг называют набор бумаг (например, акций или долговых обязательств), которые являются собственностью инвестора.
Управлять портфелем ценных бумаг — означает подбирать инвестиционные бумаги таким образом, чтобы сохранить свой капитал и приумножить его.
Набор ценных бумаг может обладать особыми качествами. Например:
- Количество в портфеле,
- Их цена и ценность,
- Возможность быстро и с выгодой продать,
- Уровень рискованности…
Инвестиционный портфель является своеобразным ансамблем ценных бумаг, собранных инвестором. Этот портфель состоит из бумаг компаний, разновидностей бумаг, которые собраны в портфель инвестора.
В зависимости от целей и финансовых возможностей инвестор приобретает те или иные бумаги. А посему портфель ценных бумаг может быть:
- Консервативным,
- Растущим портфелем,
- Доходным,
- Агрессивным портфелем и
- Комбинированным.
Портфель инвестора—консерватора понадобится в том случае, если необходимо сохранить имеющийся капитал и медленно, без риска увеличить его с учетом инфляции.
В портфель консервативного инвестора подбирают бумаги с долговыми государственными обязательствами и (или) ценными акциями стабильных компаний, стоимость которых растет медленно.
Растущий портфель наполняют бумагами, стоимость которых поднимается с течением времени.
Для доходного портфеля понадобятся ценные бумаги, которые могут обеспечить достаточно высокий доход в данный момент и в перспективе. Прибыль от доходного портфеля поступает чаще всего от дивидендных выплат.
Агрессивный портфель рассчитан на максимальный рост капитала инвестора. Но одновременно агрессивные инвестиции таят в себе огромное количество рисков.
Комбинированный портфель инвестора состоит из ценных бумаг с низким, средним и высоким уровнем риска и дохода. Профессиональные коммерсанты предпочитают комбинировать свои инвестиции. А портфель формировать из ценных бумаг, относящихся к различным секторам экономики. Но в таком случае необходимо учитывать и тот факт, что разные сферы экономики могут иметь разную прибыльность.
Например, сфера медицины, здравоохранения, сервисов связи или доставки товаров сейчас в тренде. А энергетические сектора в некотором загоне, хотя еще года три назад инвестиции в энергетический сектор были сверх прибыльными.
Управление портфелем ценных бумаг заключается в том, чтобы подобрать такие ценные бумаги, которые удовлетворяют цели инвестора и подходят по финансовым возможностям.